Firmám soukromého kapitálu se v průběhu let říkalo nejrůznější ošklivá jména: oddělovače aktiv, korporační lupiči, supí kapitalisté. Nenechte se těmito štítky odradit. Firmy PE, které se dostávají na titulní stránky významných firemních bankrotů, jako je Toys 'R' Us, jsou zřídka stejnými investory, kteří podporují malé podniky. Stále více společností vlastně investuje do soukromého kapitálu. V USA se podle průzkumu PitchBook počet podniků podporovaných PE zvýšil o 25 procent ve srovnání s rokem 2014. Nezapomeňte tedy PE firmám říkat něco jiného: stavitelé podniků.
PE podle čísel 752 miliard $ Množství neinvestovaného kapitálu, které mají společnosti PE k dispozici. To je rekord, oproti 469 miliardám dolarů v roce 2014. Zdroj: Preqin 25% Nárůst počtu amerických společností podporovaných soukromým kapitálem od roku 2014 do roku 2018, a to z 6 177 na 7737. Zdroj: PitchBook 10,1% Růst tržeb u společností se středním trhem krytým PE v roce 2018. Společnosti se středním trhem bez PE podporovaly v tomto roce pomaleji - 7,9%. Zdroj: Národní centrum pro střední trh na Ohio State University 713 miliard $ Celková hodnota obchodů s private equity v USA v roce 2018. Toto číslo se od roku 2014 zvýšilo o 35 procent. Zdroj: PitchBookPro některé soukromé kapitálové společnosti je investice do podnikání vedeného zakladateli velkou součástí strategie - ne-li samotné. Než otestujete soukromé kapitálové vody, měli byste se nejprve důkladně podívat na svou společnost. „Zakladatelé musí přemýšlet o tom, co od fondu PE chtějí,“ říká Nick Leopard, zakladatel a generální ředitel společnosti Accordion Partners, finanční poradenské firmy, která spolupracuje se společnostmi podporovanými private equity. Někteří podnikatelé se při realizaci své vize obracejí k soukromému kapitálu; jiní přinášejí PE společnosti ke spolupráci na nových strategiích nebo k financování akvizic. 'Provedení první kontroly je opravdu důležité,' říká Leopard.
Firmy soukromého kapitálu nyní sedí na rekordním objemu neinvestovaného kapitálu, což je dobrá zpráva pro podniky hledající finanční prostředky. Tato hromada hotovosti podle Toma Stewarta, výkonného ředitele Národního centra pro střední trh, přiměje tyto firmy rozšířit své kompetence a uzavřít obchody s podniky, které před pouhými pěti lety byly nepravděpodobným cílem. 'Investují do mladších společností v dřívějším stadiu a jsou ochotnější převzít menšinový podíl než oni, protože musí dát peníze do práce,' říká Stewart. 'Je to spíše trh prodejců.'
Rodinné podniky jsou často silnými kandidáty na vnější investice. „Je to vzácná rodina, která se může nadále rozvíjet a rozvíjet podnikání bez pomoci třetí strany,“ říká Dave Brackett, spoluzakladatel a generální ředitel soukromého úvěrového manažera Antares Capital, který pomohl financovat akvizice více než 400 soukromých akciové společnosti. 'Neustále musíte inovovat a přivést lidi na palubu.'
Prodej smysluplného podílu ve vaší společnosti může změnit život. Proto jsme vytvořili tento seznam soukromých kapitálových společností vstřícných k zakladatelům. Identifikovali jsme firmy, které investovaly do společností vedených zakladateli, shromáždili jsme údaje o tom, jak jejich portfoliové společnosti rostly, a požádali jsme podnikatele, aby nám řekli o svých zkušenostech - včetně toho, co by měl každý zakladatel vědět o externích investorech.
Tento výzkum přinesl náš seznam 50 firem s úspěchem úspěšných podnikatelů. Přemýšlejte o tom jako o prvním kroku při provádění vlastní náležité péče.
Top 50 soukromých kapitálových společností vhodných pro zakladatele
NA FIRMĚ | Ústředí USA | VELIKOST CÍLOVÝCH PORTFOLIOVÝCH SPOLEČNOSTÍ |
---|---|---|
Accel-KKR | Menlo Park, Kalifornie | Roční příjem 15– 200 mil. $ |
Alpští investoři | San Francisco, Kalifornie | Roční příjem $ 5M - $ 100M |
Berkshire Partners | Boston, MA | 100 milionů USD a více v ročních příjmech |
Blue Point Capital Partners | Cleveland, OH | Roční příjem 20– 300 mil. $ |
Brentwood Associates | Los Angeles, Kalifornie | 25 mil. - 500 mil. $ Roční příjem |
Bridge Growth Partners | New York, NY | 50 mil. - 500 mil. $ Roční příjem |
CCMP Capital | New York, NY | Podniková hodnota $ 250M - $ 2B |
Clayton, Dubilier & Rice | New York, NY | Typicky investuje 100 milionů USD a více |
Clearview Capital | Stamford, CT | 4 až 20 milionů $ EBITDA |
Skupina Cortec | New York, NY | $ 40M - $ 300M roční příjem |
Usilovat o kapitál | Portland, OR | $ 25M - $ 250M roční příjem |
Hraniční kapitál | Charlotte, NC | Roční příjem 10–30 mil. $ |
General Atlantic | New York, NY | 25 milionů - 300 milionů $ ročních příjmů |
Genesis Park | Houston, TX | Roční příjem $ 5M - $ 100M |
Great Hill Partners | Boston, MA | Podniková hodnota $ 25M - $ 500M |
Gridiron Capital | New Canaan, CT | Podniková hodnota $ 75M - $ 650M |
JMI Equity | Baltimore, MD San Diego, Kalifornie | Roční příjem 10–50 mil. $ |
Partneři pro růst spotřebitele JMK | New York, NY | 2 miliony USD a více v ročních příjmech |
Kayne Anderson Capital Advisors | Los Angeles, Kalifornie | 5–50 mil. $ Roční příjem |
Partneři LLR | Philadelphia, PA | Roční příjem 10–100 mil. $ |
Hlavní poštovní partneři | San Francisco, Kalifornie | $ 25M - $ 250M roční příjem |
Partneři MidOcean | New York, NY | Podniková hodnota 100–500 mil. $ |
Mountaingate kapitál | Denver, CO | 5 až 25 milionů $ EBITDA |
Palladium Equity Partners | New York, NY | 10–7 mil. $ EBITDA |
Pamlico Capital | Charlotte, NC | Roční příjem 10– 150 mil. $ |
Permira | Menlo Park, Kalifornie New York, NY | Podniková hodnota $ 200M - $ 5B |
Prospect Partners | Chicago, IL | Roční příjem 10–75 mil. $ |
Správa Quad-C | Charlottesville, VA | Podniková hodnota $ 75M - $ 500M |
Ridgemont Equity Partners | Charlotte, NC | 5 až 50 milionů $ EBITDA |
Společnost Riverside | New York, NY | Podniková hodnota 400 milionů USD nebo méně |
Sagemount | New York, NY | Roční příjem 15–250 mil. $ |
Serent Capital | San Francisco, Kalifornie | Roční příjem $ 5M - $ 100M |
Shamrock Capital | Los Angeles, Kalifornie | Roční příjem 20– 300 mil. $ |
Shorehill Capital | Chicago, IL | EBITDA 3–15 mil. USD |
ShoreView Industries | Minneapolis, MN | Roční tržby 20–225 mil. $ |
Jediný zdrojový kapitál | Santa Monica, Kalifornie | 35 mil. USD a nižší EBITDA |
Zdrojový kapitál | Atlanta, GA | Roční příjem 10–75 mil. $ |
Kouzelný kapitál | Minneapolis, MN | 5 milionů USD a více v ročních příjmech |
Sterling Group | Houston, TX | 50 mil. - 750 mil. $ Roční příjem |
Pruhy | New York, NY | 10 milionů USD a více v ročních příjmech |
Spolupracovníci TA | Boston, MA | 100 milionů - 250 milionů dolarů ročních příjmů |
s kapitálem | Wexford, PA | EBITDA 3–15 mil. USD |
Thomas H. Lee Partners | Boston, MA | Podniková hodnota 250 milionů - 2,5 miliardy USD |
Tower Arch Capital | Draper, UT | Roční příjem 20– 150 mil. $ |
Růst TPG | San Francisco, Kalifornie | 15 milionů USD a více v ročních příjmech |
Trilantická Severní Amerika | New York, NY | Podniková hodnota $ 100M - $ 1B |
Tritium Partners | Austin, TX | Roční příjem $ 5M - $ 100M |
Trivest Partners | Coral Gables, FL | Roční příjem 20– 200 mil. $ |
TSG Consumer Partners | San Francisco, Kalifornie | Odmítá zveřejnit |
Kapitál Wynnchurch | Rosemont, IL | $ 50M - $ 1B roční příjem |
Poznámka: „EBITDA“ označuje zisk před úroky, zdaněním, odpisy a amortizací. „Hodnota podniku“ označuje celkovou hodnotu společnosti.
PROZKOUMEJTE VÍCE soukromých kapitálových společnostíObdélník